新冠肺炎黑天鵝重傷全球經濟 台新銀提投資三策略 降衝擊

2020-02-21 20:34 產業

自前(1)月下旬以來,新型冠狀病毒肺炎疫情持續蔓延,直接影響全球經濟發展的動能,也衝擊市場投資者的信心,面對突如其來的「黑天鵝」,民眾該如何進行投資布局? 台新銀行提醒民眾要密切留意疾管局發布的疫情發展,對於投資理財提出「控風險、降波動、布局平衡」三個策略建議,希望民眾在投資佈局可以趨吉避凶。在貨幣配置上,台新銀行則建議可以關注市場波動下的美元與日圓走勢並伺機布局。

 

面對金融市場短線震盪加劇,台新銀行提出民眾在資產配置上應先以「控風險」為優先訴求,並建議可將資金轉入保險,特別是應重新檢視自己的醫療保障,評估既有的醫療險是否足以支應需求發生時所需的醫療相關費用,甚至是醫療過程暫無法工作時,現有保險的理賠額是否足以維持生活所需。此外,也應檢視所投保的壽險,能否在意外發生時發揮保障及照顧家人的功能。

 

投資大眾不免會擔心部位可能受疫情衝擊,對於有穩定金流需求的投資人,台新銀行提出可兼顧降低資產波動,又能維持較高金流收入的「降波動」策略,建議可配置新興債與高收益債,主因是在市場避險需求升溫下,資金轉進公債,將帶動美國公債殖利率回落;在另一方面,歐美央行在近期會議中,都宣稱將持續維持低利率的寬鬆貨幣政策,在低利環境中,債券相對受市場資金的青睞,有機會持續吸引資金進駐並推升價格。

 

對於「布局平衡」的投資策略,台新銀行建議預期疫情為短期影響的投資人可佈局平衡型基金,透過股債分散配置,當遇到市場下跌風險時,債券部位將帶來防禦效果,降低投資組合短線衝擊,另也可透過股票部位,參與未來股市的反彈行情。由於美國經濟數據樂觀、總統選舉等題材,美元可望發揮避險貨幣的特質,台新銀行建議可持續增持美元,應可降低因疫情不確定性對資產可能造成的衝擊,對於也具避險貨幣特質的日圓,也可趁機分批買入兼顧避險。

 

台新銀行強調將持續關注新型冠狀病毒肺炎疫情的發展及其影響,並適時為民眾提供理財策略建議,忠實扮演理財智慧好夥伴的角色。